1、预测分析

预测分析模块的功能是给出入场出场信号。这里出入场信号不光指买入点和卖出点，还包括具体的标的。

交易系统的重要组成部分是给出买入和卖出的信号。每一个买入卖出信号必然对应的是对未来行情的研判。一个买入信号意味着交易系统发现行情的走势符合一个既定的特征。这个既定的特征代表调整已经结束或者价格发生了原则性的突破。交易系统认为可以买入，但这一信号并不意味着行情将有 100%的可能性发生转变。

有时候信号也会出错，甚至出错的可能性在某一时间段还会很高。对于投资标的的选择，不同类型的投资者会有不同的方法。在基本面投资者眼里，根据一系列基本面判断方法选出合适的标的。量化投资者，则根据指标或数据，选出相匹配的标的作为投资标的。

交易系统要求投资者有统一标准的选股方法，这是建立交易系统的第一步。交易标的选择的方法有许多，每个人都会有自己的看法或思维模式。重点是交易标的选取要将它变成一个固定的方式。正确认识你自己，从而选择适合的交易系统，不同的选股模式都有不同的特点。

当然对于不同的选股系统，就会有不同的风险管理和投资策略。交易系统和交易员的无缝连接才构成真正意义上的盈利系统。

2、风险管理

风险管理的功能是保护资金和利润。风险管理基本上包括仓位设置，止盈止损等，其主要作用是控制整体资金的风险敞口，投资结果具有长期的属性，反应到老话上讲：一年三倍者多入牛毛，三年一倍者屈指可数，经历过完整的一轮牛市和熊市的投资者就熟悉这个道理。

3、投资策略

投资策略的功能是指示在不同的实际情况下的具体操作。一个交易系统会有适用的市场环境，也会有不适用的市场环境，调整交易系统在不同实际情况的应对也是交易系统的构成部分，这三个部分是相辅相成的，缺少任何一部分，交易系统都是残缺的，都不能很好地管理投资。

如果只把交易系统作为一个预测系统，不注重风险管理和投资策略。投资者即便有较好的买入或卖出机会，也可能会亏损出局。只有良好的风险管理、投资策略与预测系统相配合。在信号正确的情况下，尽可能扩大盈利。在信号错误的情况下，可以及时止损退出，这样的交易系统才是完整的交易系统。

4、检验

交易系统通常还包括以下一些特点：

交易系统是否具有明确、量化、唯一的交易信号。

交易系统是否通过历史检验，即检验该系统在过去的盈利分布情况是否符合标准。

交易系统是否通过历史外推检验，即检验该系统在历史分区的盈利分布是否符合标准。

交易系统是否通过实战检验，实战检验是交易系统检验过程中最重要的一个环节。实践是检验真理的唯一标准。如果没法编程去进行回测，也不重要。最重要的是去实战检验，然后调整与摸索。

5、功能

交易系统的功能能够大大节约交易人员的时间。但交易系统的功能在于稳定地获取利润。很多投资者认为自己获得利润的能力很强，没必要设计一套系统来限制自己的灵活性。

其实这些投资者是错误地将获取利润的经验当作获取利润的能力了。可以说绝大多数投资者都曾经有过赢利的历史。但他们并不一定具备赢利的能力。交易系统并不一定需要通过电脑程序来体现，如果人们可以将预测分析、风险管理、投资策略定量化、原则化、惟一化，并形成一个人工识别的组合（不通过电脑实现）。这样的组合也是一套交易系统。建立交易系统是一个极其复杂的过程，也是漫长的过程。

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