山、谷,名词用作状语。

夫山居而谷汲者 夫:发语词。山,名词,放在动词谓语居之前,起修饰限制作用,说明居的处所,作状语。山居:在(高)山上居住。谷,名词,同山一样修饰限制动词,作状语而不是主语。谷汲就是到溪涧中打水的意思。所以“山”“谷”都是名词用作状语。而:表并列关系的连词,可不译出。

名词用作状语的例子还有

日积月累  东奔西突  南辕北辙……